第四篇金融中介与商业银行第四篇金融中介与商业银行第十二章金融中介机构第十二章金融中介机构现代金融体系中的金融中介机构形式种类繁多，按行政隶属划分有官方金融中介机构、官商合办金融中介机构和私营金融中介机构；按筹建的不同组织形式划分有股份制金融中介机构和合资的金融中介机构，还有少量独资金融中介机构；按经营区域划分有全国性金融中介机构和地区性金融中介机构；按资金来源和运用不同划分有银行和其他金融中介机构。目前，绝大多数国家都形成了以中央银行为中心，商业银行为主体，各类金融中介机构并存，并相互竞争的金融机构体系。第一节金融中介概述第一节金融中介概述一、金融中介的主要职能信息中介：降低信息不对称降低交易成本为投资者提供风险分担和风险管理功能专业化服务降低投资的参与成本流动性转换第二节金融中介的构成第二节金融中介的构成按金融中介机构的资金来源可以将金融中介机构分为存款性金融机构、非存款性金融机构和官方和半官方专业信用机构。一、存款性金融机构存款性金融机构是指其资金来源主要是吸收各类存款的金融机构，主要包括商业银行、储蓄机构、信用合作社。其共同特点是：通过出售间接证券获得资金，到期按约定的金额归还至少不低于原来的名义金额。（一）储蓄机构储蓄机构又称节俭机构。它同银行的最大区别在于，其贷款对象主要是其存款客户，而银行可以向全社会提供贷款。1.储蓄机构的特点（1）资金来源多为流动性较大的储蓄存款，而资金运用则多为期限较长的贷款与投资。（2）储蓄机构每项资金运用所得到的利息通常在契约中确定后，则在期满前是不能变动的。（3）储蓄机构的名称多种多样，但业务受较多限制。例如储蓄贷款协会、互助储蓄银行。2.储蓄机构的风险规避（1）注重资金运用的安全性。（2）特别注重对利率的预测。3.储蓄机构的发展及困境储蓄机构经历了发展时期、鼎盛时期和衰落时期三个阶段。第一阶段：19世纪末到20世纪40年代第二阶段：20世纪50年代到70年代第三阶段：20世纪80年代以来（二）信用合作社信用合作社是由某些具有共同利益的人们自愿组织起来的，具有互助性质的会员组织，是一种由会员集资联合组成的合作金融组织。信用合作社可分为两种：城市信用合作社和农村信用合作社。城市信用合作社是由城市手工业者、小工商业者为主体的居民组合而成的。农村信用合作社是由经营农业、渔业和林业的农民组合而成的。二、非存款性金融机构非存款性金融机构是指那些资金...
