第6章投资管理基础【考试大纲解读】[理解]资产负债表、利润表和现金流量表所提供的信息[理解]资产、负债和权益[理解]利润和净现金流[了解]营运现金流、投资现金流和融资现金流[理解]财务报表分析的概念[了解]流动性比率、财务杠杆比率、营运效率比率[理解]衡量盈利能力的三个比率[了解]杜邦分析法[掌握]货币的时间价值的概念[掌握]即期利率和远期利率的概念[掌握]名义利率和实际利率的概念[掌握]单利和复利的概念[理解]时间和贴现率对价值的影响以及PV和FV的概念、计算和应用[掌握]平均值、中位数、分位数的概念、计算和应用[理解]方差和标准差的概念、计算和应用[了解]正态分布的特征[理解]相关性的概念知识点一、资产负债表1.资产负债表含义（1）资产负债表也称为企业的“第一会计报表”。资产负债表报告了企业在某一时点的资产、负债和所有者权益的状况，报告时点通常为会计季末、半年末或会计年末。（2）资产负债表反映了企业在特定时点的财务状况，是企业经营管理活动结果的集中体现。2.会计恒等式：资产=负债+所有者权益（1）资产部分表示企业所拥有的或掌握的，以及被其他企业所欠的各种资源或财产。（2）负债表示企业所应支付的所有债务。所有者权益又称股东权益或净资产，是指企业总资产中扣除负债所余下的部分，表示企业的资产净值，即在清偿各种债务以后，企业股东所拥有的资产价值。（3）所有者权益包括以下四部分：一是股本，即按照面值计算的股本金。二是资本公积，包括股票发行溢价、法定财产重估增值、接受捐赠资产、政府专项拨款转入等。三是盈余公积，又分为法定盈余公积和任意盈余公积。四是未分配利润，指企业留待以后年度分配的利润或待分配利润。3.资产负债表通常有以下四方面的基本作用：（1）资产负债表列出了企业占有资源的数量和性质。（2）资产负债表上的资源为分析收入来源性质及其稳定性提供了基础。（3）资产负债表的资产项可以揭示企业资金的占用情况，负债项则说明企业的资金来源和财务状况。（4）资产负债表可以为收益把关。知识点二、利润表1.利润表亦称损益表，反映一定时期（如一个会计季度或会计年度）的总体经营成果，揭示企业财务状况发生变动的直接原因。利润表是一个动态报告2.利润表由三个主要部分构成。第一部分是营业收入；第二部分是与营业收入相关的生产性费用、销售费用和其他费用；第三部分是利润。3.在评价企业的整体业绩时，重点在于企业的净利润，即息税前利润（EBIT）减去利息费用和税费。知...
