注册会计师-会第02讲金融负债与权益工具的区分考前精准押题微信：2977945028（三）金融负债和权益工具区分的基本原则近年来，国内市场上永续债、可续期债、永续中票等永续工具层出不穷，这些永续工具多设计为没有固定到期日、发行人有权无限期递延利息支付，发行人形式上没有还本付息的合同义务，从而符合准则关于权益工具的定义；另一方面，考虑持有人对于"债"的诉求，通过股利推动/制动机制、利率跳升机制以及发行人赎回权乃至投资者保护等条款，持有人合理预期发行人将会按时还本付息。针对这些复杂的条款设计，企业需要仔细分析合同条款及其所反映的经济实质进行判断。1.是否存在无条件地避免交付现金或其他金融资产的合同义务（1）如果企业不能无条件地避免以交付现金或其他金融资产来履行一项合同义务，则该合同义务符合金融负债的定义。实务中，常见的该类合同义务情形包括：①不能无条件地避免的赎回（指将自己发行的证券再买回来），即金融工具发行方不能无条件地避免赎回此金融工具。如果一项合同使发行方承担了以现金或其他金融资产回购自身权益工具的义务，即使发行方的回购义务取决于合同对手方是否行使回售权（也称看跌期权），发行方也应当在初始确认时将该义务确认为一项金融负债。【特别提示】此处强调是发行方承担回购自身权益工具的义务，与投资者有回售优先股的决定权没有关系。如果发行方最终无须以现金或其他金融资产回购自身权益工具，应当在合同对手方回售权到期时将该项金融负债按照账面价值重分类为权益工具。②强制付息，即金融工具发行方被要求强制支付利息。【快速回答】甲公司发行面值为10000万元的优先股，要求每年按6％的股息率支付优先股股息，应分类为权益工具还是金融负债？『正确答案』分类为金融负债。理由：发行方承担了支付未来每年6％股息的合同义务，应当就该强制付息的合同义务确认金融负债（应付债券）。【快速回答】甲公司发行面值为20000万元的永续债，无固定还款期限且不可赎回、每年按8％的利率强制付息，应分类为权益工具还是金融负债？『正确答案』分类为金融负债。理由：发行方承担了支付未来每年8％股息的合同义务，应当就该强制付息的合同义务确认金融负债（应付债券）。（2）如果企业能够无条件地避免交付现金或其他金融资产，则不构成金融负债。【快速回答】甲公司发行30000万元的优先股，能够根据相应的议事机制自主决定是否支付股息（即无支付股息的义务），同时所发行的金融工具没有到期...
