管理营销资源中心M&MResourcesCenterhttp://www.mmrc.net亚洲呼唤征信服务作者：AndreBailey，SuziChun，黄伟权来源：《麦肯锡高层管理论丛》2003.2征信服务机构（creditbureau）可以为亚洲的借贷机构提供至关重要的信息，帮助他们应对信贷风险。然而，事实并非如此。在亚洲，信用卡在很短的时间里就赢得了消费者的青睐。但不幸的是，在信用卡业务增长的同时，违约率也以同样的速度上升，致使亚洲各借贷机构不得不实施更为严格的信贷风险举措。然而，直到目前，即便是在非常成熟的市场，多数的银行及其监管机构都忽略了一个能对信用卡行业更为有利的重要策略：即利用征信服务机构获得潜在客户的信用记录。信用卡在亚洲的确非常普及（图表1）。在亚洲的所有国家和地区中，信用卡使用的增长速度都超过了它们GDP的增长。例如在韩国，高面值而实际价值相对较低的纸币（最高仅为10000韩元，约合8美元），优惠的税收政策以及要求商家接受信用卡付款的有关法规等因素都推动了信用卡的普及。仅在1999年到2001年期间，韩国信用卡的使用率就增长了90%。不过，违约率也上升了。以香港为例，香港在2002年的个人破产率是1998年的28倍，而1998年恰是破产法放宽的前一年。同样是在2002年，香港借贷机构所注销的应收账款占到其全部信用卡应收账款的近乎13%，而在美国，这一数字是7.5%。（在香港市场，应收账款注销达到10%以上将很有可能导致借贷机构在信用卡业务上的净收入缩减为零甚至更糟。）在韩国，随着市场竞争的加剧和利润的萎缩，贷方开始接纳风险性更大的客户。在截止2002年12月前的２年时间内，延迟交付超过一个月的拖欠账户增至以往的４倍，占负债总额的11.2％，注销率也升至9.6％。管理营销资源中心M&MResourcesCenterhttp://www.mmrc.net我们的研究证实了注销率和信用卡普及率二者之间的相关性，随着信用卡更普遍地为更多的人所使用，越来越多的高风险客户将会进入市场。然而，如果能更充分地利用征信服务机构，借贷机构还是可以控制风险避免损失的。征信服务机构作为收费的信用信息调查机构，可以为贷方分析潜在借款人的信用和账单支付历史记录，从而评估向他们放贷的风险。这些机构中，有些是独立的企业［包括一些全球性公司，如Equifax、益百利（Experian）和环联（TransUnion）等］，有些是著名银行的下属机构（如巴西的Serasa），还有些是政府所有或经营的机构（如上海资信有限公司）等。征信服务机构的信息来源越全面，所做出的风险评估就会越准...
