Finance&Accounting202222·财务与会计49摘要：营改增后，信托业务被纳入增值税征税范围。信托产品交易结构复杂、交易类别多，其增值税征收存在部分争议。本文从信托产品投资交易环节及管理环节增值税的征收与缴纳出发，对信托产品提前赎回或兑付是否属于金融产品转让，对未写明“保本、保收益”条款的贷款类业务是否缴纳增值税，对逾期业务收回款属于本金还是利息等进行了探讨，提出从政策层面明确相关规定、合同层面明确逾期相关条款等建议。关键词：增值税；信托产品；投资交易；金融产品转让中图分类号：F275.4；F812.42文献标志码：A文章编号：1003-286X（2022）22-0049-03作者简介：安凯，光大兴陇信托有限责任公司，注册会计师。2022年5月，财政部发布《关于印发<资产管理产品相关会计处理规定>的通知》（财会[2022]14号，以下简称14号文），进一步强调了资管产品的收入和费用应当符合权责发生制原则，以及资管产品在确认应税利息收入的同时确认应纳税额。这将使信托产品的收入、费用及应纳税额同步增长，并且纳税义务产生时点将会提前。信托产品的增值税主要涉及三个环节，分别为投资人投资信托产品环节、信托产品投资交易环节和信托产品管理环节。其中投资人投资信托产品环节的业务过程较为简单，产生纳税义务相关的规定较为明确，在实际纳税过程中争议较少，税务风险较低。本文拟重点针对信托产品投资交易环节和管理环节的增值税缴纳进行分析，探讨其涉税风险并提出相应建议。一、信托产品投资交易环节的增值税分析（一）金融商品转让信托产品的金融商品转让是指以取得转让价差为目的，以交易时的市场价格为基础进行交割的业务，包括但不限于股票、债券、衍生金融工具、资管产品等金融资产。《财政部税务总局关于资管产品增值税有关问题的通知》（财税[2017]56号）规定，资管产品运营业务中的“金融商品转让”按照3%的税率缴纳增值税。金融商品在转让时如果增值，存在买卖价差上的收益，其收益部分为计算增值税的应纳税所得额。根据《营业税改征增值税试点有关事项的规定》（财税[2016]36号）“附件2”规定，金融商品在转让时如果亏损，可将该资管产品下当期内全部金融商品转让盈亏相抵后的净额作为应纳税所得额，盈亏相抵后的净额仍为负数的，可结转至下一期继续进行抵扣，但不可结转至下一年度抵扣。金融商品转让的本质是该金融商品未来风险与报酬的转移。理论上，信托产品投资标的根据合同约定偿付本金及收益，属于投资业务正常终止，...
